สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET -12.70 จุด ขึ้นเช้า-บ่ายลง ต้านแรงขายต่างชาติไม่ไหว

  SET แกว่ง +/- ในกรอบ 1621-46 วอลุ่มน้อย 4.4 หมื่นลบ. ช่วงเช้าปรับขึ้นจากแรงหนุนหุ้นกลุ่มพลังงานหลังน้ำมันพุ่งเกือบ 5% ขานรับ OPEC เพิ่มกำลังการผลิตน้อยกว่าคาด แต่ช่วงบ่ายไหลลงปิดลบ เผชิญแรงขายลดความเสี่ยงหลังหุ้นภูมิภาคดิ่งลงหนัก ต่างชาติขายสุทธิ 2.55 พันลบ. 16 วันติด แต่พลิก Long S50 Futures 4,721 สัญญา

ทิศทางตลาดวันนี้ : ผันผวน-แกว่งลง กลัวสงครามการค้า-การจำกัดการลงทุน
  หุ้นโลกเมื่อวาน (25 มิ.ย.) ดิ่งเหว โดยดัชนี DJ -328 จุด ขณะที่หุ้นยุโรปร่วงลงมากกว่า 2% วิตกสงครามการค้าระหว่างสหรัฐฯ และชาติอื่น ๆ ที่มีแนวโน้มรุนแรงขึ้น นอกจากนี้สหรัฐฯ เตรียมจะประกาศมาตรการจำกัดการลงทุนและมาตรการควบคุมการส่งออกกับจีนในวันที่ 30 มิ.ย. นี้ กระตุ้นให้นลท.เทขายหุ้นลดความเสี่ยงลง ด้านราคาน้ำมัน WTI ขยับลง 50 เซนต์ หลังพุ่งแรงกว่า 3 ดอลลาร์ฯ วันก่อนหน้า กังวลตัวเลขลดกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC ไม่แน่นอน  มอง SET มีผันผวนสูงและมีโอกาสแกว่งซึมลงต่อ ความกังวลสงครามการค้าและกระแสเงินทุนตปท.ไหลออกจากตลาดหุ้น EM ยังคงกดดันหุ้นไทยต่อเนื่อง อย่างไรก็ดี มอง SET หากปรับตัวลงทดสอบบริเวณ 1600-10 เชื่อว่ามีโอกาสเกิดเทคนิคอลรีบาวด์ บวกกับประเด็น Window Dressing ใน Q2 ที่มีโอกาสเกิด 67% น่าจะช่วยประคับประคองตลาดสัปดาห์ไม่หลุดระดับ 1600 ได้ แนวรับ 1600-10 แนวต้าน 1626-28, 1640-45

กลยุทธ์การลงทุน : การเทรดสั้นเป็นรอบ = Wait&See, การลงทุน = สะสมที่ต่ำ
  SET ช่วงนี้เป็นขาลง แนะนำ Wait&See ยังเป็นกลยุทธ์หลัก แต่นลท.ที่รับความเสี่ยงได้สูง อาจเลือกเก็งกำไรหุ้นเป็นรายตัวได้ แต่ต้องมีวินัยการลงทุนสูง / ส่วนพอร์ตลงทุน เน้นหาจังหวะทยอยสะสมช่วงอ่อนตัว 1-2 เดือนนี้

• ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Pick DTAC – กสทช.ปรับเกณฑ์ประมูลคลื่น 1800 MHz เป็น 9 ใบอนุญาต ใบละ 5 MHz และนำคลื่น 900 MHz กลับมาประมูลในวันที่ 18-19 ส.ค. นี้ เป็นบวกโดยตรงต่อ DTAC เนื่องจากเป็นผู้ที่ต้องการคลื่นมากที่สุด ช่วยคลายความกังวลโอกาสการสูญเสียลูกค้าให้กับคู่แข่งในอนาคต รวมทั้งราคาหุ้นก่อนหน้านี้ปรับตัวลงจนเข้าใกล้มูลค่าการลงทุนทดแทน (Replacement Value) ที่เราประเมินได้ที่ 34 บ., เป้าพื้นฐาน 58 บ. / หุ้นเข้า SET50 ชอบ BGRIM, RATCH, TOA / SET100 ชอบ ERW, PRM, RS, THANI / หุ้นเข้าข่าย Window Dressing – CPN, ERW, GLOBAL, GLOW, MBK, QH, VGI / หุ้นงบ 2Q18F เบื้องต้นจะออกมาดี YoY & QoQ – BANPU, BCH, BEM, CMAN, JWD, LPN, PLANB, PSL, QH, SEAFCO, SC, TPIPP, UTP / YoY – COM7, MC, ROJNA, SF / เงินบาทอ่อนอาจสร้างแรงเก็งกำไรหุ้นส่งออก-หุ้นได้ประโยชน์บาทอ่อน CPF, TU, SAPPE, HANA, CENTEL, MINT, ERW / สมาคมนักวิเคราะห์ฯ เปิดโผ 5 หุ้นที่นักวิเคราะห์ชื่อชอบตรงกัน BBL, CPALL, IVL, PTT, LH / พ.ร.บ.EEC และการเมืองชัดเจนขึ้น หนุนวงจรลงทุนรอบใหม่ กลุ่มรับเหมา CK,  SEAFCO นิคมฯ AMATA, ROJNA, WHA แบงก์ BAY, BBL, KBANK ค้าปลีก CPALL, BJC, COM7, HMPRO อื่นๆ AEONTS, BTS, PLANB / หุ้นรับอานิสงส์บอลโลก ชอบ BJC, HMPRO, TRUE / การฟื้นตัวต่อเนื่องของอุตฯ ยานยนต์ AH, PCSGH, SAT, NYT
• หุ้น Weekly GURU ซื้อ AEONTS (เป้าสั้น 164 บ.), BGRIM (24.5 บ.), CPN (73.5 บ.), QH (3.36 บ.)
• หุ้นเด่น มิ.ย. (Smart Tactics) CK, CPN, PCSGH, RATCH, ROJNA, TOA, TVO

ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research