ทิศทางราคาทองคำ
ราคาทองคำยังผันผวนบริเวณ 4,000 เหรียญ แม้หลุดระดับดังกล่าวหลายครั้ง แต่ยังมีแรงซื้อกลับเข้าพยุงราคา อย่างไรก็ตาม ราคาทองคำปรับตัวลดลงรายสัปดาห์มากที่สุดในรอบ 6 สัปดาห์ ท่ามกลางความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านที่ยืดเยื้อเข้าสู่วันที่ 9 และมีแนวโน้มขยายวงกว้างขึ้น สถานการณ์ดังกล่าวหนุนให้ราคาน้ำมันปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่อง โดย Brent Oil กลับมายืนเหนือ 88 เหรียญ เพิ่มความกังวลว่าเงินเฟ้ออาจกลับมาเร่งตัว และทำให้ตลาดคาดว่าเฟดอาจปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
อีกปัจจัยกดดันคือแรงขายจากกองทุน ETF โดย SPDR ขายทองคำออกอีก 2.86 ตัน เหลือการถือครอง 999.02 ตัน ซึ่งเป็นการหลุดระดับ 1,000 ตัน ครั้งแรกในรอบหลายปี สะท้อนการลดน้ำหนักการลงทุนของนักลงทุนสถาบัน
ด้านดัชนีดอลลาร์ แข็งค่าบริเวณ 100.7 จุด ส่งผลให้ค่าเงินบาทอ่อนค่ามาใกล้ 33.65 บ.ต่อดอลลาร์ ขณะที่สัปดาห์นี้ตลาดจับตาการประชุม ECB ซึ่งคาดว่าจะคงดอกเบี้ยที่ 2.40% แต่อาจส่งสัญญาณขึ้นดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งยังมีมุมมองสอดคล้องกับ FED
อย่างไรก็ตามภาพระยะยาวยังมีปัจจัยบวก Goldman Sachs ประเมินว่าจีนอาจสะสมทองคำผ่านตลาด OTC ในลอนดอนสูงถึง 80 ตัน มากกว่าตัวเลขทางการราว 2 เท่า และยังคงเป้าหมายราคาทองคำปลายปี 2569 ที่ 4,900 เหรียญ สะท้อนว่าความต้องการทองคำเชิงโครงสร้างยังแข็งแกร่ง
วิเคราะห์ราคาทองคำทางเทคนิค
ในเชิงเทคนิค ราคาทองคำยังอยู่ในแนวโน้ม Sideway Down และยังไม่มีสัญญาณกลับตัวที่ชัดเจน โดย 4,000 เหรียญ ยังคงเป็นแนวรับจิตวิทยาสำคัญ หากสามารถยืนเหนือระดับดังกล่าวได้ มีโอกาสเกิดแรงซื้อกลับและแกว่งตัวฟื้นในกรอบ แต่หากหลุด 4,000 เหรียญ มีโอกาสเห็นแรงขายเร่งตัวลงทดสอบจุดต่ำสุดเดิมบริเวณ 3,950 เหรียญ นักลงทุนระยะสั้นยังควร Wait & See ขณะที่นักลงทุนระยะยาวสามารถทยอยสะสมเมื่อราคาอ่อนตัวได้
ประเมินกรอบระยะสั้นของ ราคาทองคำตลาดโลก (Gold Spot) แนวรับอยู่ที่บริเวณ 3,950 เหรียญ และ 3,900 เหรียญ ขณะที่แนวต้านอยู่ที่ระดับ 4,040 เหรียญ และ 4,090 เหรียญ ส่วน ทองคำในประเทศ (Thai Gold) แนวรับอยู่ที่ระดับ 63,200 บาท และแนวต้านอยู่ที่ระดับ 64,000 บาท
สำหรับ Gold COMEX (GCEQ26) แนวรับอยู่ที่ 3,955 เหรียญ และแนวต้านอยู่ที่ 4,045 เหรียญ ด้าน Gold Online Futures (GOU26) แนวรับอยู่ที่ 3,990 เหรียญ และแนวต้านอยู่ที่ 4,080 เหรียญ ส่วน Gold Futures 10 บาท (GF10Q26) แนวรับอยู่ที่ระดับ 63,650 บาท และแนวต้านอยู่ที่ระดับ 64,450 บาท
โดยเน้นย้ำนักลงทุนว่า ราคาทองคำและราคาฟิวเจอร์สอาจจะแตกต่าง ดังนั้นการวิเคราะห์หรือ Arbitrage จะต้องใช้ความเ
กลยุทธ์การลงทุนในวันนี้
แนะนำซื้อขายในกรอบ "Sideway Down" และพิจารณาการลดสถานะการซื้อลง รอให้เกิดสัญญาณกลับตัวตามกรอบแนวรับ เพื่อลดความเสี่ยงจากการที่ราคาอาจปรับตัวลงต่อ พร้อมบริหารความเสี่ยง
- นักลงทุนที่ถือ Long Position
ลดสถานะการซื้อ หรือ Long position ในระยะสั้นต้องระมัดระวังแรงขาย เนื่องจากอยู่ในช่วงการปรับฐาน ราคาอาจจะขึ้นเพื่อลงต่อจนกว่าจะสร้างฐานราคาใหม่ได้
- นักลงทุนที่ถือ Short Position
แนะนำแบ่งปิดกำไรตามรอบ หากเปิดสถานะใหม่ควรรอเปิดสถานะบริเวณแนวต้าน และมีจุด Stop Loss ทุกครั้ง
ข่าวเด่น